衍生产品部 宋鸿羽（86-021-50586660-8806）2015年2月28日.doc

衍生产品部 宋鸿羽（86-02188） 2008年2月2日 每日权证资讯 今日浦发银行公布再融资方案使权重股再度整体陷入疲弱。尽管午后新能源、农林牧渔、钢铁、创投等轮番活跃，但沪指在摸高4344.93点后再度引发抛压，最终沪指未能收复4300点。截至收盘，上证综指报4299.51点，跌34.54点，下跌0.8%；深证成指报15654.46点，跌97.95点，下跌0.62%。沪深300指数报4622.06点，跌17.71点，下跌0.38%。 继续萎缩，市场谨慎态度依旧。从盘面看，权重股整体表现较弱。此前连续两日回暖的金融股整体翻绿，除浦发银行、兴业银行小幅上涨外，其余大多数收跌。农业板块，有色金属、汽配涨幅居前，发电设备、创投概念、有色金属、食品板块亦有活跃的表现。石油、3G、金融、煤炭等少数几个板块微跌。赣粤日上市，成为市场的星，一开盘便牢牢封于元的涨停板。两只南航和五粮分别收%和%。此外，也只权证总计成交亿元，比昨日大幅亿元。认购权证成交亿元，占比%；认沽权证成交亿元，占比%。权证溢价率和隐含波动率数据如下：权证平均溢价率为%，认购权证平均溢价率为%，认沽权证平均溢价率为7%；权证平均隐含波动率为%，认购权证平均隐含波动率为%，认沽权证平均隐含波动率为%。（以上平均波动率由正溢价权证的波动率数据计算而来） 今日权证要闻  各权证投资建议 权证名称 投 资 建 议 五粮YGC1 溢价率为负值，估值合理，根据正股表现操作 钢钒GFC1 溢价率为负值，估值合理，根据正股表现操作 深发SFC2 溢价率较高，谨慎 国安GAC1 溢价率较高，谨慎 中兴ZXC1 溢价率较高，逢高卖出 华菱JTP1 交易已结束，2月27日至29日为行权日 五粮YGP1 溢价率很高，不碰 马钢CWB1 溢价率为负值，估值合理，根据正股表现操作 云化CWB1 溢价率为负值，根据正股表现谨慎操作 武钢CWB1 溢价率为负值，估值合理，根据正股表现操作 深高CWB1 溢价率很高，权证杆杠失灵，不参与 日照CWB1 溢价率较高，谨慎 上汽CWB1 溢价率很高，权证杆杠失灵，不参与 溢价率较高，逢高卖出 溢价率较高，逢高卖出 南航JTP1 溢价率很高，不碰  市场数据 表1 主要指标收盘情况 主要指数 收盘指数 成交金额（亿元） 前收盘价 收盘价 涨跌幅（％） 前成交金额 成交金额 变动幅度（％） 15752.41 15654.46 -0.62 97.31 91.93 -5.53 深证综合指数 1355.31 1356.61 0.10 389.49 403.36 3.56 上证指数 4334.05 4299.51 -0.80 829.67 755.28 -8.97 上证５０ 3459.78 3435.46 -0.70 280.70 177.43 -36.79 沪深300 4639.77 4621.91 -0.38 603.11 502.55 -16.67 50ETF 3.493 3.469 -0.69 3.76 2.12 -43.64 沪深权证 290.817 252.565 -13.15 恒生指数 24483.84 24621.02 0.56 993.52 693.13 -30.23 香港权证 227.95 204.11 -10.46 表2 即将到期的权证（一个月内到期权证提示） 权证代码 权证名称 剩余天数 最后交易日 最后行权日 到期日 038003 Z华菱JTP 2008年2月22日 2008年2月29日 2008年3月1日 表3 权证创设与注销情况 权证代码 权证名称 初始发行量（亿份） 创设未注销数量（亿份） 当前总量（亿份） 累积创设量（亿份） 累积注销量（亿份） 580989 南航JTP1 14.000 89.480 103.480 99.480 10.000  表4 权证行情收盘情况 权证代码 权证名称 收盘价 涨跌幅度(%) 最高价 最低价 成交金额(亿元） 成交量（亿份） 580017 5.829 56.32 5.829 5.829 0.011 0.002 031002 钢钒GFC1 9.945 5.13 10.187 9.410 31.901 3.258 580012 云化CWB1 39.508 2.07 40.100 38.361 10.195 0.259 580013 武钢CWB1 8.663 0.57 8.835 8.430 27.140 3.144 038003 华菱JTP1 0.010 0.00 0.000 0.000 0.000 0.000 580010