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深证成份指数系列编制方案 一、 选股原则 深证成份指数系列包括三只相关联的指数： 证成份指数 （399001）、深证成份A 股指数（399002）、深证成份B 股指数（399003）。 深证成份指数为包含40 只A 股样本的价格指数；深证成份A 股 指数为包含40 只A 股样本的全收益指数，指数样本与深证成份指数 相同；深证成份B 股指数为包含10 只B 股样本的全收益指数。 （一）入围标准： 在深圳证券交易所上市交易且满足下列条件的所有A 股和B 股： （1）有一定上市交易日期（一般为六个月）； （2）非ST、*ST 股票； （3）公司最近一年无重大违规、财务报告无重大问题； （4）公司最近一年经营无异常、无重大亏损； （5）考察期内股价无异常波动。 （二）选样及定期调整方法 成份股的定期调整定于每年1 月和7 月的第一个交易日实施，每 年5 月和11 月定期对深证成份指数成份股的代表性进行考察，考察 期为半年。 每年 1 月份定期调整的考察期为上一年5 月1 日至上一年 10 月 31 日，每年7 月份定期调整的考察期为上一年11 月1 日至当年4 月 30 日。根据考察结果审议是否更换成份股。 每年 1 月及 7 月的成份股样本调整方案将分别提前于上一年 12 月和当年6 月的第二个完整交易周的第一个交易日公布。 深证成份指数及 证成份 A 股指数样本选样指标为考察期内的 交易数据、股本变化数据及财务数据。选样时先计算考察期内入围A 股平均总市值和平均流通市值占A 股市场的比重，以及平均成交金额 占A 股市场的比重；再将上述三项指标按1：1：1 的权重加权平均， 然后将计算结果从高到低排序，选取排名在前40 名的A 股，原则上 构成深证成份指数及深证成份A 股指数之样本。 深证成份 B 股指数样本选样指标为考察期内平均流通市值比重 和平均成交金额比重。选样时先计算入围B 股平均流通市值占B 股市 场的比重，以及平均成交金额占B 股市场的比重；再将上述两项指标 按 2：1 的权重加权平均，然后将计算结果从高到低排序，选取排名 在前10 名的B 股，原则上构成深证成份B 股指数之样本。 在排名情况相似的条件下，综合考虑公司的行业代表性及所属行 业的发展前景、公司盈利纪录等，优先选取指标优良的上市公司股票 作为样本。 成份股样本定期调整方法是先对考察期内入围股票进行综合排 名，再按下列原则选股： 1． 排名在样本数 120%范围之内的原成份股按顺序优先 以保 留； 2 ． 排名在样本数 80%范围之内的非原成份股股票按顺序入选 成份股； 3． 若根据前述两条规则入选成份股数量仍不足，则按原成份股 优先的原则，用剩余排名靠前的股票补足成份股数量。 二、计算方法 （一）基日 深证成份指数以1994 年7 月20 日为基日，基日指数为1000 。 （二）计算公式 深证成份指数采用派氏加权法编制，采用下列公式逐日连锁实 时计算： (成份股实时成交价 成份股权数) 实时指数=上一交易日收市指数 （成份股上一交易日收市价 成份股权数） 在上述公式中，子项和母项中同一成份股的权数相同，为该成份 股的自由流通量 （以 圳证券信息有限公司发布的数据为准）。子项 中的乘积是成份股的实时自由流通市值，母项中的乘积是成份股的上 一交易日收市自由流通市值，∑是指对纳入指数计算的成份股的自由 流通市值进行汇总。 每个交易日集合竞价开市后用成份股的开市价计算开市指数，其 后在交易时间内用成份股的实时成交价计算实时指数，收市后用成份 股的收市价计算收市指数。 成份股当日无成交的，取上一交易日收市价。成份股暂停交易的， 取最近成交价。 自由流通量是上市公司实际可供交易的流通股数量，它是无限售 条件股份剔除 “持股比例超过 5%的下列三类股东及其一致行动人所 持有的无限售条件股份”后的流通股数量： ①国有（法人）股东； ② 战略投资者；③ 公司创建者、家族或公司高管人员； 三、调整计算 深证成份指数的调整计算是根据不同情况，在开市前对指数实时 计算公式中的有关数据项分别或同时进行调整。 1． 调整