计量经济学(第六讲)(南京大学-耿修林).pptVIP

第六讲 滞后变量模型 本讲的主要内容: 一、问题的提出 二、分布滞后模型及其性质 三、KOYCK分布滞后模型与估计问题 四、ALMON模型及其估计 五、自回归模型 六、因果关系检验 第六讲 滞后变量模型 一、问题的提出 计量经济学模型虽然不同于数学上的函数方程，但是模型中的解释变量的变化，最终会促使被解释变量做出反应。在经济现象的动态发展中，这种反应可能不会是即期发生的，或者说不是瞬间完成的，需要经过一段时期才会显露出来。 经济现象之间这种联系上的时间差，就是人们常说的时滞效应。 第六讲 滞后变量模型 一、问题的提出 经济活动中的时滞现象非常普遍，比如：市场上商品的供给规模，不仅受当期价格的影响，同时也受到上一期乃至前几期价格的影响。居民的消费支出，不仅与当期收入有关，同时也与以前收入水平有联系，如果我们用各期的收入去解释当期的消费可能更能说明问题。 第六讲 滞后变量模型 一、问题的提出 根据货币经济学学派的看法，通货膨胀本质上是一种货币现象，当货币供给增长的幅度，超过经济活动对货币实际需求增长速度时，就有可能导致通货膨胀的发生，可是，货币供给会不会引起通货膨胀，一般要经过3到20个季度才会体现出来，因此，要想模拟货币供给与通货膨胀之间的关系，不妨建立这样的模型： 第六讲 滞后变量模型 一、问题的提出 工资分配带有一定的刚性，也就是说，在给某个人确定工资标准的时候，不仅要考虑他现在的工作绩效，同时也考虑过去的工资水平，这样一来，工作绩效和过去工资水平，一同成了当前工资发放的依据。对此，如果能将工作绩效、前一期的工资标准考虑进回归分析模型，则当期工资水平与工作效率、前一期工资标准之间的关系，可以简单地表示成： 第六讲 滞后变量模型 一、问题的提出 引起时滞问题的原因很多，但基本上可以分为三大类： 1、技术性原因。经济活动的开展和调整，一般都伴有某种周期性，从起步到改善，客观上有一个缓冲和积累期，必然要经历一个变化的过程。这个过程的长短，同经济活动自身的技术性特征有着十分密切的关系，非人力所能根除。比如，工业品的产出规模，是以前若干期累计投资的结果，不可能做到当天投资当天就能产生效果，因此投资与产出之间便有一个不同步的现象 。 第六讲 滞后变量模型 一、问题的提出 2、制度性原因。由于经济契约的约束作用，使人们的经济行为难以做出适时反应。比如：银行存款制度规定存款人不能取出未到期的定期存款，生产厂家不能违背合同规定的义务，单方面抛弃原来的原料供应商而另外去寻找新的合作伙伴等。显然，这种制度性的约束，势必会压制人的即时反应能力和速度，从而造成经济行为在时间上的滞后现象。 3、行为和心理原因。习惯性的经济行为、固有的思维方式和长期养成的偏好，往往会造成对经济信息反应的迟钝。比如：增加收入不会立即引起消费支出的增加，其中的重要原因之一，就是人要经过一段时间的改变后，才能更新原有的消费习惯。因此，在构造消费模型的时候，如果不把以前的消费支出作为解释变量纳入到模型中去，可能就不完全符合事实。 第六讲 滞后变量模型 一、问题的提出 在计量分析模型中引入滞后变量是一件非常必要的事情，尤其是在进行经济动态分析的场合。通过引入滞后解释变量，可以帮助我们搞清楚经济活动调整和自适应的变化过程，帮助我们从数量角度在短期经济效应与长期经济效应之间建立分析关系。与此同时，也需要指出滞后变量回归模型学习中的几个问题：（1）模型的选择问题。是否需要运用滞后变量模型，关键要看所研究的问题的性质。一般而言，进行经济动态分析时，最好要考虑变量的滞后问题。（2）滞后时期的长短问题。（3）模型的结构形式问题。关于被解释变量与滞后变量的关系如何确定，这也是变量滞后模型中没有定论的问题，一切取决于试验性探索分析。（4）模型的估计问题。引入滞后变量之后，不可避免地会出现共线性问题，因此，应该注意保证回归估计的精度。 第六讲 滞后变量模型 二、分布滞后模型及其性质 1、分布滞后模型的一般形式 滞后变量回归模型包括分布滞后模型和自回归模型，其中，解释变量集合中含有解释变量滞后值的回归模型，称为分布滞后模型。 分布滞后模型有许多种类，从模型的函数形式上看，有线性分布滞后模型与非线性分布滞后模型，从涉及的解释变量的数目来看，有一元分布滞后和多元分布滞后模型，从分布滞后的期数看，有有限分布滞后模型与无限分布滞后模型等。 第六讲 滞后变量模型 二、分布滞后模型及其性质 一元线性分布滞后回归模型 ： 无限分布滞后模型： 有限分布滞后