公司财务报表分析技巧.ppt

企业财务分析是银行信贷客户信用风险分析的重要工具，是了解企业经营业绩及投资收益情况的重要途径，为银行信贷决策提供重要参考。银行信贷人员进行财务分析最关注的是借款人的偿债能力。财务报表分析的最基本功能，是将大量的报表数据转换成对特定决策有用的信息，减少决策的不确定性。在具体分析过程中，财务报表仅仅是数据，分析的核心在于解释数据，并寻找深层次的原因，关键是要透过数据发现是否存在影响贷款安全的风险隐患，从而得出借款企业有无还款能力的结论。财务报表分析是把整个财务报表的数据，分成不同部分和指标，并找出有关指标的关系，以达到认识企业偿债能力、盈利能力和抵抗风险能力的目的。当然，财务报表分析只是一个认识过程，只能发现问题而不能提供解决问题的现成答案，只能作出评价而不能改善企业的状况。银行在信贷调查中把握的一条重要原则是，针对借款人存在的风险因素提出控险措施。 财务报表体系 财务报表体系 反映资产状况 资产负债表 反映损益状况 损益表 反映现金流量状况 现金流量表 三大活动 三大报表 资 产 财务报表体系 1、资产：资产是企业因过去的交易或事项而获得或控制的能以货币计量的经济资源。 （1）资产的特征： 　　1)资产是由过去的交易所获得的; 　　2)资产应能为企业所实际控制或拥有; 　　3)资产必须能以货币计量; 　　4)资产应能为企业带来未来经济利益; （2）资产的分类： 在我国目前的有关制度中，把资产分为流动资产、长期投资、固定资产、无形资产、递延资产和其他资产。 财务报表体系 2、负债：是指企业由于过去的交易或事项引起而在现在某一日期承担的将在未来向其他经济组织或个人交付资产或提供劳务的责任。 （1）负债的基本特征： 　　1)与资产一样，负债应由企业过去的交易引起。 　　2)负债必须在未来某个时点(且通常有确切的受款人和偿付日期)通过转让资产或提供劳务来清偿。 　　3)负债应是能用货币进行计量的债务责任。 （2）负债的分类： 按偿还期的长短，分为流动负债和长期负债。 财务报表体系 3、所有者权益：是指企业的投资者对企业净资产的所有权。 （1）所有者权益的基本特征： 　　1)在企业经营期内可供企业长期、持续地使用，企业不必向投资人返还资本金。 　　2)企业投资人凭其对企业投入的资本，享受分配税后利润的权利。 　　3)企业投资人有权行使或授权管理人行驶经营管理权。 4企业的投资人对企业的债务和亏损负有无限或有限责任。 （2）所有者权益的分类： 按经济内容划分，可分为投入资本、资本公积、盈余公积和未分配利润。 财务报表体系 财务报表是综合反映企业财务状况、经营成果和利润分配情况、现金流量及其变动情况的重要书面文件，是银行判断企业综合财务状况、盈利能力、支付和偿债能力的主要依据，对于银行开展信贷业务有着十分重要的作用。 财务报表在信贷业务中的作用 财务报表在信贷业务中的作用 （一）在贷前调查和贷款决策中的作用 《贷款通则》规定借款人向银行申请贷款必须提交的资料中，企业财务报表是一项重要的内容。 银行信贷人员在贷前调查过程中，一项重要工作就是取得申请企业连续三个会计年度的财务报表，并对企业财务报表进行阅读和分析，编写调查评估报告； 在贷款决策过程中，财务报表是判断企业财务状况、盈利能力和偿债能力，落实银行债权及利息获取保证的重要依据。 财务报表在信贷业务中的作用 （二）在贷中管理中的作用 贷款发放后，信贷人员除深入借款单位随时了解企业的生产经营及资金运转情况外，分析企业定期报送的财务报表也是此阶段的重要工作内容。 财务报表作为一种载体在贷款管理中发挥着重要的作用，信贷人员可以通过财务报表了解企业的资金流动情况，了解企业对信贷资金的使用情况，分析有无挪用信贷资金的现象等。 同时，通过对贷款企业财务报表的分析能够及时发现企业的重大经营风险和财务风险，以便采取必要的资产保全措施。 财务报表在信贷业务中的作用 （三）在贷后评价中的作用 贷款的后评价工作是检验贷款评审和贷款实施管理工作质量、总结贷款决策经验、提高贷款决策水平的重要手段。 贷款后评价的主要内容，如借款人资信和生产经营情况分析、贷款项目财务效益评价等都必须借助企业财务报表才能完成。 报表阅读方法 报表阅读方法 资产负债表的阅读 一、资产负债表的作用 资产负债表是反映企业某一特定日期资产、负债和所有者权益及其构成情况的财务报表。它是企业对日常会计工作中形成的大量数据进行整理浓缩后，按照一定的分类标准和顺序，根据资产、负债和所有者权益之间的相互关系编制而成的。它表明企业在某一特定日期所拥有或控制的经济资源，所承担的义务和所有者对净资产的要求权。 资产负债