连锁零售行业财务分析简介.ppt

;主要内容;; 计划经济下的 商业零售业 （1978年之前）;中国零售行业实际增长从2003至2005年保持在平均10%左右，;人民币亿;; 计划经济下的 商业零售业 （1978年之前）;ZARA; 外资正不断蚕食中资零售市场——外资在连锁百强中占比 ?企业数占比（外资企业不包括中外合资、合作及境外基金注入企业9家 ）;人民币亿;外资超市的成功入侵和迅速扩大得益于其完善的管理;;;供应商;;;缺乏历史可比数据及零售业日新月异的变化为系统化的财务 评估及追踪带来不便; 财务分析工作全年日程安排（以某外资零售企业为例）;高层决策;本次研讨重点集中在中资零售业经常忽视的战略、项目和日 常管理的财务分析部分;; 店铺利润 管理费用 公司贡献 开办费 公司税息前利润 财务费用税负 公司利润;;规模经济是零售行业盈利的根本，销售、成本和发展是财务分 析的主要目标，其中销售决定了其他因素;; 销售规模差异可进一步按照影响因素分析 销售影响因素;报表实例和销售看点;上年销售;一年店;;控制采购成本主要在于供应商合同条款和公司所作促销活动;总体销售额;毛利率;供应商 名称;销售毛利率包括了合同条款各种供应商支持，以及公司预计 承担的折让部分;;报表实例和综合贡献看点;促销活动期间的商品折扣（包括抵用券）可分为公司自负折扣 和供应商承担折扣 销售折扣;促销活动事后评估：;成本;不可变费用应包含对最差情况考虑; 变动费用可根据销售变动分析，以控制其在销售中所占比例;与预算比较：是否达到市场预期和激励机制的目标; 定期按门店总结损益，以确认其盈利性;500 400 300;有些成本是门店自行可控制，有些是超出门店控制范围，但 在长远来看或在较高层仍是可控制的;收货;;; 针对新的物流职能，物流分析转向物流效益的评估;成本; 管理成本作为固定费用，费用控制时必须考虑最差的情况同 时集中于可控费用;; 每一家店都作为一个独立的项目，需根据可行性研究进行审核。 搜集新门店信息 （如租金、人员标准配置等）; CAPEX—???新店开店资本费用报告;XX门店; 的区别并解释差异原因 新店回顾报告：;由于竞争和业态的迅速变化，在开店时必须预测关店成本;没有对投资回报率有提升的不做非计划装修，除非开店时已有固定的;XX门店;;发展是硬道理;; 财务分析工作全年日程安排（以某外资零售企业为例）;五年计划、年度预算、季度预测和月度预计方式基本一致，只 是内容的精细度不同 销售 （分品类、门店，分阶段）; 预算是公司全体对未来特定阶段的一个预见，也是对此特定阶段中行为的指导;本年销售;;;财务分析与其他部门的合作——信息部门;系统直接出具分析报告; 财务分析与其他部门的合作——营运部;向首席营运官（COO）提供报表;财务分析与其他部门的合作——采购部门;向首席商务官（CBO）提供报表;向首席执行官（CEO）提供报表;零售财务分析总结;;案例：百安居VS.欧倍德;人 民 币 亿;; 案例：百安居VS.欧倍德—— 数据基础; 案例：百安居VS.欧倍德—— 预算编制; 案例：百安居VS.欧倍德—— 银行和付款; 案例：百安居VS.欧倍德—— 总帐（GL）; 案例：百安居VS.欧倍德—— 结算（AP）; 案例：百安居VS.欧倍德—— 分公司财务;OBI;总结;链接附件列表;自由提问