2018基金从业资格考试知识点总结归纳复习资料大全重难点汇总[19882字40页].pdf

第一章金融、资产管理与投资基金 1. 金融市场与资产管理行业考点 理解金融与居民理财的关系 : 居民理财属于金融的组成部分 理解金融市场的分类和构成要素 按交易工具的期限分为 : 货币市场、资本市场 按交易标的物分为 : 票据、证券、衍生工具、外汇、黄金市场 按交割期限分为 : 现货 , 期货市场 金融市场的构成要素 : 市场参与者 / 金融工具 / 金融交易的组织方式 理解金融资产的概念 : 代表未来收益和资产合法要求全的凭证 , 表明交易双方 的所有权和债权的关系 , 一般分为债权类和股权类。 理解资产管理的特征 : 1) 从参与方来看 , 包含委托方与受托方 ; 2) 受托方资产主要为货币等金融资产 3) 管理方式主要通过投资存款 , 证券 , 期货 , 基金 , 保险或实体企业股权等 资产管理行业的功能 : 1) 为市场经济体系有效配置资源 , 是有限的资源配置到最有效率的产品和服务 部门 , 提高整个社会经济的效率和生产服务水平 2) 通过资产管理行业专业的管理行为活动 , 帮助投资人收集处理和投资有关的 宏观微观信息 , 提高各种投资机会 , 帮助投资者进行投资决策 , 并提高投资决策的最 佳执行服务 ; 3) 资产管理行业创造十分广泛的投资产品和服务 , 满足投资者的各种投资需求 , 是资金的需求方和提供方能便利的连接起来 ; 4) 资产管理行为还能对金融资产合理定价 , 给金融市场提高流动性 , 是金融市 场更加健康有效 , 最终有利于一国经济发展。 2. 投资基金 掌握投资基金的定义 : 投资基金是资产管理的主要方式之一 , 它是一种组合投 资、专业管理、利益共享。风险共担的集合投资方式。 投资基金的主要类别 按照资金募集方式 , 分为公募和私募 ; 按法律形式分为契约型 , 公司型 , 有限合伙型 ; 按照运作方式 , 分为开放式和封闭式 ; 按照所投资的对象 , 分为证券投资基金 , 私募股权基金 , 风险投资基金 , 对冲基 金 , 另类投资基金 第二章证券投资基金概述 第一节证券投资基金的概念与特点 二、证券投资基金的特点 ( 一) 集合理财 , 专业管理 ( 二) 组合投资 , 分散风险 ( 三) 利益共享 , 风险共担 ( 四) 严格管理 , 信息透明 ( 五) 独立托管 , 保障安全 三、证券投资基金与其他金融工具的比较 ( 一) 基金与股票、债券的差异 ( 共 3 条 ) 1、反映的经济关系不同。 股票反映的是一种所有权关系 ; 债券反映的债权债务关系 ; 基金反映的是一种信托关系。 2、所筹资金的投向不同。 股票、债券是直接投资工具 , 所筹集的资金主要投向实业领域。 基金是间接投资工具 , 所筹集的资金主要投向有价证券等金融工具。 3、投资收益与风险大小不同 股票 : 高风险、高收益。 债券 : 低风险、低收益。 基金 : 介于股票和债券之间 , 风险相对适中、收益相对稳健。 ( 二) 基金与银行 存款的差异 ( 有 3 条差异 ) 考点主要有两个 : 基金通过银行代销 , 但不是银行发行的。 1、性质不同 2、收益与风险大小不同 3、信息披露程度不同。 第二节证券投资基金的参与主体