2016个人理财相关笔记.doc

第一章 个人理财概述 人生（生涯规划）、财务目标和风险偏好---------个人理财 财富管理包含了投资管理。投资追求利润最大化，财富管理重在风险防范和资产的合理分配。 个人理财和财富管理两个定义很难区分，本质上是一致的。 个人理财业务范围包含了财富管理业务（终端客户业务）甚至私人银行业务。 商业银行、非银行金融机构-------个人理财业务的提供商 银监会、保监会、证监会、外汇管理局--------“三行一局” 分析、建议、产品推介---------理财顾问服务 （不参与客户资金管理，风险收益客户自行承担） 分析、建议、产品推介、资产管理-------综合理财服务（个性化服务） 理财计划（特定目标群体）+私人银行业务（高净值客户） 理财业务---财富管理业务---私人银行业务 2011年8月28日，《商业银行理财产品销售管理办法》首次对银行理财产品的销售建立了行业监管规范。 理财师------持有资格牌照（基本要求）、专业人士非一般性业务咨询人员 顾问性质+委托性质（委托代理关系） 个性化、综合化服务 理财师只提供建议，最终决策权在客户（顾问性）。若涉及代客操作，需书面授权。 教育、考试、工作经验、职业道德---------“4E认证标准” 六项职业道德准则： 遵纪守法、保守秘密、正直守信、 客观公正（不受经济利益、人情关系的影响，如实披露） 勤勉尽职（事前充分调查、事中充分沟通与协调、事后合理跟踪与监控） 专业胜任（再学习、再教育） 保证勤勉尽职和专业胜任的有效方法---------把工作标准化、流程化 合格理财师的标准：品德+服务+专业 5Cs:坚持以客户为中心、沟通交流能力、协调能力、专业水平、高尚的职业操守 第二章 个人理财业务相关法律法规 代理人在代理活动中具有独立的法律地位。 委托书授权不明的，被代理人应当向第三人承担民事责任，代理人负连带责任。 接受继承、债务履行----------可适用代理行为 对格式条款有两种以上解释的，应当作出不利于提供格式条款的一方的解释。格式条款和非格式条款不一致的，应当采用非格式条款。 以欺诈、胁迫等手段订立合同，损害国家利益-------无效合同，损害个人利益-----------可撤销合同。 土地所有权、集体所有的土地使用权、社会公益公用设施-----不得抵押 专利权、著作权等知识产权中的财产权可以出质。 留置权人有权收取留置财产的孳息。 同一动产已设立抵押权或质押权，该动产又被留置的，留置权人优先受偿。 知识产权中的收益-----夫妻共同所有 推介货币市场基金的，应当提示基金投资人，购买货币市场基金并不等于将资金作为存款存放于银行或者存款类金融机构，基金管理人不保证基金一定盈利，也不保证最低收益。 商业银行的每个网点在同一会计年度内不得与超过3家保险公司开展保险业务合作。 明显收入不匹配、年纪过大---------保险公司出单 保险兼业代理人不得代理再保险业务、不得兼做保险经纪业务。 接受保险公司的委托，由保险公司负责----------保险代理人 接受客户的委托，代表客户利益，若出现问题，则自己负责--------保险经纪人（单位担任） 未经严格测算并提供测算依据和测算方式，理财计划推介中不得使用“预期收益率”、“最高收益率”或意思相近的表述。 银行代理销售理财产品时，不得提供任何形式的担保。 对个人结汇和境内个人购汇实行年度总额管理，年度总额分别为每人每年等值5万美元。 个人提取外币现钞当日累计等值1万美元以下（含）的，可以再银行直接办理。个人向外汇储蓄账户存入外币现钞，当日累计等值5000美元以下（含）的，可以在银行直接办理。 理财投资市场概述 金融资产的交易机制，最重要的是价格机制。 居民往往是最大的资金供给者。 第三市场：限制小、成本低、清算便利、有经纪人参与 第四市场：电脑网络、没有经纪人介入 直接融资市场的融资方式具有部分不可逆性。（如股票投资者无权中途要求退回股金，只能到市场上去出售股票，股票只能在不同的投资者之间互相转让。） 间接融资均属借贷性融资，到期必须还本付息，具有可逆性。 商业票据市场主体包括：发行者、投资者、销售商（不包括居民个人） 回购市场没有税收优惠。 与股票相比，债券特征中最为显著的是偿还性。 国库券一般是贴现发行。（折价发行） 债券价格与到期收益率成反比，债券的市场交易价格同市场利率成反比。 银行间债券市场已成为我国债券市场的主体。 股票能给持有者带来收益，股票价格由股票市场中的供求来确定的。 金融衍生工具的特点：可复制性、杠杆特征 金融远期合约是非标准化合约