公司理财名词解释及解答题.docVIP

三、名词解释 1、资本成本 资金成本是企业为筹集资金和使用资金所付出的代价。它包括资金占用费和筹资费用两个部分。 2、年金现值 年金现值是指将在一定时期内按相同时间间隔在每期期末收入或支付的相等金额折算到第一期初的现值之和 年金现值是每期等额支付的金额数按一定折现率折合成现在的价值 3、现金预算 现金预算是指用于预测组织还有多少 库存现金，以及在不同 时点上对现金支出的需要量。 4、 货币的时间价值： 货币时间价值是指货币经历一定时间的投资和再投资所增加的价值，也称为资金时间价值。资金的所有者放弃了一定时间的资金使用权而获得的报酬。它随着时间的推移而逐步增值。 5、年金终值 年金终值是每期等额支付的金额数到期所得的金额 6、复利终值 复利：在货币存续期间，不仅本金计息，利息也计息,俗称利滚利 终值：又叫将来值，是指现在一笔钱，在一定的利率下，若干年后的本利和是多少。用复利计息的方式算出若干年后的本利和即为复利终值。 三、简答题： 1、什么是筹资风险？按其成因可分为哪几类？ 筹资风险又称财务风险，指由于债务筹资而引起的到期不能偿债的可能性。从筹资风险产生原因上分为： ①现金性筹资风险，即企业在特定时点上，现金流出量超出现金流入量而产生的到期不能偿付债务本息的风险 ②收支性筹资风险，即企业在收不抵支情况下出现的到期不能偿还债务本息的风险。 2、试述财务管理及财务管理的职能。1、财务管理是指企业按照资金运动的规律和国家财经政策筹集、运用、分配和监督企业的资金，处理企业同各方面的财务关系的一系列专门工作。财务管理的职能：筹集资金的职能、运用资金的职能、分配资金的职能和监督资金的职能 2、试述企业资金循环和资金的周转及其意义。 资金从货币形态开始，经过供应、生产、销售的过程，不断地改变其形态，最后又回复到货币资产形态，这一运动过程称为资金循环；资金循环会给资金带来增值。资金周而复始、连续不断地循环，称为资金周转。一般来说企业资金每循环周转一次，都会带来增值，因此资金周转的快慢必然会影响企业的经济效益。 3、试述工业企业财务管理的基本方法；各种方法之间有何内存联系。 财务管理的具体方法有：财务预测、财务计划、财务决策、财务控制、财务分析和财务评价。上述财务管理方法的各个环节中，预测是前提，决策是关键，计划是纲领，控制是保证，分析考核评价是提高。各环节相辅相成，缺一不可。 4、试述筹集资金的具体要求有哪几个方面。 筹集资金的要求为： ①准确预测资金需要量，合理确定筹资数额 ②正确选择筹资渠道，降低资金成本 ③优化资金结构，提高资金使用效益 另外，企业必须从投资项目的效益性、先进性和可行性去研究投资的方向和数量，以确保筹资的经济效益。 5、试述筹集资金的渠道。 筹资渠道主要有：国家财政资金、金融机构供应的资金、其它单位的资金、职工和社会资金、企业内部的资金和国外资金等。 6、试述股票及股票的特点。 股票是股份公司为筹集自有资金(股本)而发行的有价证券；股票的持有者是股份公司的股东。 股票是一种代表对股份公司经济利益分配权、支配权的资本性证券，是股份公司向社会筹集长期资金的一种主要形式。在资本市场上，可以转让、流通和买卖。股票和其它有价证券相 比较，具有如下特征：①无期性；②盈利性；③风险性；④权责性；⑤流通性。 7、试述债券及其特点。 债券是企业为了筹集债务性资金而对外公开举债发行的有价证券；是持券人持有企业债权的书面凭证。 它代表持券人与发行债券企业之间存在的债权债务关系。债券的持有者可按期取得固定的利息，到期收回本金；但无权参与企业的经营管理，对企业的经营状况不承担责任。 8、试述商业信用及其内容。 商业信用是指企业之间在商品交易中以延期付款和延期交货方式进行购销活动而形成的借贷关系，主要表现形式为：一是先取货，后付款；二是先付款，后取货。 商业信用的内容 有：应付账款、商业汇票、票据贴现和预收账款。商业信用是企业筹集短期资金的一个重要 渠道。 9、试述资金成本的作用。 资金成本是指企业筹集资金而付出的代价，资金成本的高低是关系到筹资决策和投资决策的重要问题。其作用为： ①资金成本是选择资金来源和确定筹资方案的依据； ②资金成本是企业进行投资项目是否可行的评价指标； ③资金成本是评价企业生产经营成果的依据。 10、试述资金时间价值及对企业负债的影响。 资金时间价值是指资金的所有者放弃了一定时间的资金使用权而获取的报酬，它是随着时间的推延而逐步增值的。 货币资金在周转和使过程中会产生增值，是由于资金的使用者将资金投入到生产活动中，随着价值形式发生变化和价值量的变化而增值；如果资金的使用者是从资金所有者处借入，那末资金的所有者就要分享一部分增值额，其表现形式为利息。 因此货币的使用者必须要讲究资金的使用效果，企业需要负债经营时，需要